メザニンファイナンスの実務講座
月岡 崇 氏
長島・大野・常松法律事務所 パートナー 弁護士
水越 恭平
長島・大野・常松法律事務所 パートナー 弁護士
料金
１人目 30,500 円（税込 33,550 円）
同時申込2人目以降 28,000 円（税込 30,800 円）
講演趣旨
企業の危機的状況での資本性の資金調達、ハイブリッド証券の発行、あるいはM&Aや不動産の取得におけるファイナンスや、プロジェクトファイナンスなどの案件において、シニアローンと普通株式の中間に位置づけられるメザニンファイナンスの手法が広く用いられています。特に近年のコロナ禍をはじめとする企業経営環境の激変を背景に、劣後ローンや優先株式による資金調達が注目されています。 本セミナーでは、メザニンファイナンスで用いられる商品の中から、劣後ローン・劣後債と優先株式に焦点を当て、それぞれに精通した講師がその仕組みや法的構成、ドキュメンテーション上のポイントなどについて基礎から分かりやすく解説します。
補足案内
- 企業内弁護士を除き、本セミナーへのご同業の応募はご遠慮ください。
- 動画視聴のためのURL、ID、パスワードは、お申し込みから2営業日以内にお送りいたします。
- 視聴期限は、URL、ID、パスワードをお送りしてから4週間です。
講演項目
- メザニンファイナンスとは
- 劣後ローン・劣後債
(1)劣後ローン・劣後債とは
(2)劣後の方式（絶対劣後と相対劣後）
(3)絶対劣後の劣後ローン・劣後債
- ハイブリッド証券や資本性劣後ローンなど
(4)相対劣後の劣後ローン
- 買収ファイナンスやプロジェクトファイナンスにおけるメザニンローンなど - 優先株式
(1)優先株式とは
- 事業再生局面での活用
(2)優先株式の発行手続
- 会社法、金商法、上場規則など
(3)優先株式の内容設計
- 議決権、譲渡制限、配当、転換権など
(4)投資契約の内容
- ガバナンス、転換制限など - 質疑応答
講師紹介
月岡 崇 (つきおか たかし) 氏
バンキング（シンジケートローン、プロジェクトファイナンス、買収ファイナンス、メザニンファイナンス、セキュリティトラスト等）、ファクタリング、信託や債権流動化等のストラクチャードファイナンス取引、証券発行といった国内外のファイナンス取引や、金融規制法分野を主に取り扱う。
1999年弁護士登録、2004年Columbia Law School卒（LL.M.）、2004-2005年米国Shearman & Sterling法律事務所勤務。バンキングやキャピタルマーケットに関する著述や論文多数。
水越 恭平 (みずこし きょうへい) 氏
国内外での株式・社債その他の証券の発行を始めとする金融取引、開示規制を含む金融規制法に関するアドバイスを行うとともに、事業再生ADR手続を利用した上場会社による資金調達に関しても豊富な経験を有する。
2010年弁護士登録、2016年University of Washington, School of Law卒（LL.M.）、2016-2018年東京証券取引所上場部勤務。
